Ou ta dwe Envesti nan peyi etranje?

Envestisman etranje ajoute divèsite men gen risk

Envesti nan peyi etranje se yon opsyon relativman nouvo pou envestisè endividyèl yo. Chans, avènement de entènasyonalman konsantre fon mityèl ak lajan echanj-komèsyal (ETFs) te fè li pi fasil pase tout tan. Men, se envesti aletranje yon bon desizyon? Kòm toujou, desizyon an envesti nan peyi etranje depann lajman sou objektif envestisman ou, men atik sa a pral pran yon gade nan kèk nan avantaj yo ak enkonvenyans.

Poukisa envesti nan peyi etranje?

Règ la prensipal nan envesti se chache pi wo retounen nan risk-ajiste pou kapital yo (yo rele tou "Alpha"). Fondamantalman, ou vle maksimize pwofi te fè pi lwen pase kantite lajan an nan risk pran nan nenpòt envestisman bay yo. Youn nan pi bon fason yo akonpli sa a se nan divèsifikasyon, ki te matematik pwouve amelyore retounen risk-ajiste.

Yon pòtfolyo efektivman divèsifye kenbe omwen 8-10 byen koresponn (oswa, byen ki pa deplase nan relasyon youn ak lòt) gaye atravè divès endistri ak géographies, ki asire ke yon evènman negatif nan yon sèl mache pa pral negatif afekte pòtfolyo a tout antye. Kòm yon rezilta, envesti nan peyi etranje (geographical diversification) se yon fason enpòtan pou amelyore retounen risk-ajiste nan divèsifikasyon .

Pa egzanp, Vanguard MSCI EAFE ETF la (NYSE: EFA) gen yon korelasyon 0.78 ak S & P 500 SPDR ETF (NYSE: SPY), pandan y ap iShares MSCI Emerging Markets Index ETF la (NYSE: EEM) gen jis yon korelasyon 0.69, dapre 6 mwa done ki soti nan ETFScreen.com te fini, 9 janvye 2017.

Anpil aksyon domestik ak lajan gen yon korelasyon pi wo ki diminye diversification.

Ki kote Envestisman etranje Fit?

US la li te ye atravè lemond pou envèstisman san danje-haven li yo, tankou lyezon Trezò ak konpayi ble-chip . Menm jan an tou, peyi etranje souvan anfòm nan kategori pwòp yo nan envèstisman, sòti nan negosyan nan aksyon kwasans.

Kòm yon rezilta, envestisè k ap chèche sa yo kalite envèstisman ka vle gade nan lè l sèvi avèk aksyon etranje yo ranpli anile a amelyore diversification.

Etranje peyi yo nan BRIC sa yo rele (Brezil, Larisi, peyi Zend ak Lachin) gwoup yo se premyèman li te ye pou opòtinite kwasans yo. Peyi sa yo gen eksperyans nivo enpòtan nan kwasans ekonomik, ki te ede anpil konpayi nan pwospere. Sepandan, menm jan ak nenpòt ki peyi devlope, gen ogmante risk ki asosye ak kapasite nan avèk siksè jere kwasans alontèm.

Lòt peyi yo li te ye pou zòn espesifik yo nan konsantre. Pou egzanp, Nijerya se li te ye pou endistri ki riske lanmè lwil li yo; Chili se pi popilè pou mineral ki ra li yo; Kanada se li te ye pou grenn lò ak lwil oliv li yo; ak Mwayen Oryan se popilè pou opòtinite lwil oliv ak gaz li yo. Chak peyi etranje gen pwòp zòn li yo nan konsantrasyon ekonomik ak risk-a-rekonpans pwofil pou envestisè entènasyonal yo.

Risk ki enpòtan pou envesti nan peyi etranje

Gen risk pou envesti nan nenpòt peyi oswa mache - ki gen ladan Etazini - ki se poukisa kreye yon pòtfolyo diversifiée se konsa enpòtan. Pou egzanp, si US la te fè yon erè nan politik monetè ak dola a espiral anba, pa ta li dwe bèl yo dwe envesti nan lòt peyi yo ki pa afekte?

Sepandan, gen plizyè risk espesyalman ki asosye avèk etranje kont envestisman domestik.

Isit la yo se twa nan risk ki pi enpòtan:

• Risk echanj lajan Lajan: Konpayi etranje souvan jenere lavant ak revni nan lajan lokal yo - tankou ero oswa fran Swis . Kòm yon rezilta, envestisè soti nan US la dwe konvèti sa yo lajan an dola ameriken nan kèk pwen. Malerezman, echanj pousantaj ant lajan yo fluktuan sou tan, e yo ka mennen nan pwogrè inatandi oswa pèt.
• Geopolitical Political Risk : Gen kèk konpayi etranje ki opere nan peyi ki ka fè fas a risk jeopolitik, tankou teworis oswa vwazen ki vrèman ostil. Pa egzanp, Kore di sid fè fas a risk yon atak pa Kore di Nò. Kòm yon rezilta, envestisè yo ta dwe ak anpil atansyon konsidere risk asosye ak peyi yo nan kote yo envesti.

• Ekonomik ak kredi Risk: Konpayi etranje yo souvan depann sou sante nan ekonomi peyi lame yo. Pandan ke US la gen yon Rating kredi AAA, gen anpil peyi ki gen evalyasyon envestisman sòti nan tou pre-pafè a byen-anba klas envestisman. Epi, negatif evènman ekonomik nan peyi sa yo ka enpak sou konpayi opere nan.

Kle Takeaway Pwen

• Envestisman entènasyonal se yon posiblite nouvo posibilite pou envestisè endividyèl, ak ogmantasyon de fon mityèl ak ETFs konsantre sou opòtinite mondyal.
• Chwazi bon destinasyon entènasyonal envestisman yo depann lajman sou bezwen envestisè endividyèl la ak kote yo ta renmen sib kapital yo.
• Gen anpil risk ki asosye ak envestisman entènasyonal, ki gen ladan risk lajan, risk jeopolitik, ak risk kredi, nan mitan lòt moun.