Gade pou aksyon ak retounen estasyone ak kèk Swing pri sovaj.
Aksyon ak volatilité segondè yo espesyalman ki riske pou moun envestisè fèmen nan laj pou pran retrèt, paske nan posibilite pou pèdi lajan byen vit.
Pandan ke li posib fè lajan sou aksyon temèt ak kèk volatilité se OK si retounen an jeneral jistifye li, pi envestisè yo pi bon nan chèche aksyon ak volatilité relativman ba ak yon dosye track nan retounen fiks pozitif.
Aksyon ak volatilité ki ba yo pa toujou fasil tach, men yo ka jwenn osi lontan ke ou gen yon bon konpreyansyon de sa volatilité se ak kijan li ka mezire.
Basics yo nan Volatilité
Pou ede eksplike volatilité ak poukisa li enpòtan, se pou yo egzamine de aksyon imajinè ak senk ane yo retounen anyèl yo.
Konpayi A:
Ane 1: +12 pousan
Ane 2: -5 pousan
Ane 3: +18 pousan
Ane 4: -11 pousan
Ane: 5: +21 pousan
Konpayi sa a gen yon mwayèn, oswa vle di, chak ane retounen nan 7 pousan. Men, menm jan ou ka wè, retounen yo pa konsistan de ane a ane.
Konpayi B:
Ane 1: 7 pousan
Ane 2: 9 pousan
Ane 3: 5 pousan
Ane 4: 6 pousan
Ane 5: 8 pousan
Retounen yo chak ane nan konpayi sa a dezyèm gade trè diferan pase Konpayi A, men retounen an mwayèn chak ane se menm bagay la.
Tou de nan aksyon sa yo gen yon retounen mwayèn chak ane nan 7 pousan, men konpayi an premye se byen lwen plis temèt.
Poukisa pwoblèm sa a? Paske gwo chanjman nan retounen anyèl ka gen yon enpak nòmal sou valè a compounding nan yon envestisman.
Ann egzamine konpayi imajinè sa yo ankò, an konsider ke w ap envesti $ 1,000 pou kòmanse.
Nou pral egzaminen kantite lajan total ou pral genyen nan fen chak ane, ki baze sou retounen yo pi wo a.
Konpayi A:
Ane 1: $ 1,120
Ane 2: $ 1,064
Ane 3: $ 1,255
Ane 4: $ 1,086
Ane 5: $ 1,314
Konpayi B:
Ane 1: $ 1,070
Ane 2: $ 1,166
Ane 3: $ 1,224
Ane 4: $ 1,297
Ane 5: $ 1,400
Kòm ou ka wè, envestisè nan konpayi B gen plis lajan nan fen peryòd senk ane pase moun ki envesti nan Konpayi A. Se paske lè yon konpayi pèdi lajan nan yon ane, li gen touche pi plis ane kap vini an fè moute pou pèt la.
Envestisè nan Konpayi B pa sèlman te fini ak plis lajan nan fen a, yo pa t 'gen fè fas ak balans emosyonèl yo nan gade stock la ale leve, li desann pwi enflasyon. Anplis de sa, yon envestisè fèmen nan laj pou pran retrèt ta, depreferans, pa vle wè nenpòt envèstisman desann frèt, menm jan yo ka chwazi pran retrèt ou anvan pri a stock gen yon chans detant.
Detèmine Volatilité
Li pa toujou fasil detèmine ki jan temèt yon stock se. Ou ka egzamine yon pri stock ak wè ki jan li deplase leve, li desann, men sa a sèlman modèst itil lè li gade li soti nan kontèks. Lè ekzamine volatilité, li enpòtan yo konsidere volatilité a nan aksyon lòt nan endistri a menm ak sektè, osi byen ke mouvman an sou mache a stock an jeneral.
Erezman, gen mezi aktyèl nan volatilité ki ka ba ou yon foto objektif. Mwen renmen gade nan yon mezi ki rele "Beta," ki ou ka anjeneral jwenn lè fè rechèch sou yon stock sou entènèt. Nan pifò ka, yon figi Beta tou senpleman konpare volatilité yon konpayi an nan S & P 500 Index, ki pistes konpayi yo pi gwo nan mache bousye a. Yon mezi "1" vle di pri a stock deplase prèske parfe nan liy ak S a & P 500 . Yon mezi "1.25" sijere li se 25 pousan plis temèt pase endèks la.
Lè lis aksyon, pi brokerage konpayi sou entènèt ap montre beta a pou yon konpayi, men tou, beta a pou endistri sa a. Pou egzanp, tankou nan mwa avril 2018, Apple te montre yon beta nan 1.03, ki fè li yon ti kras plis temèt pase S a & P 500. Men, Beta an mwayèn pou endistri a teknoloji enfòmasyon se 1.27.
Se konsa, nou ka di ke Apple se plis temèt pase mache bousye a an jeneral, men mwens temèt pase aksyon ki pi teknoloji.
Low sektè volatilité
Gen kèk sektè ak endistri yo, pa nati, mwens tematik pase lòt moun. Tech aksyon , pou egzanp yo gen tandans yo dwe plis temèt pase sèvis piblik yo. Li la tou vo anyen ke pi gwo konpayi yo gen tandans gen mwens pri estabilite pri pase pi piti yo.
Anpil konseye finansye pwen nan sektè a konsomasyon staples kòm youn ak volatilité ki ba ak retounen fò. Sektè sa a gen ladan konpayi ki pwodwi pwodwi esansyèl ke nou itilize chak jou, tankou atik nan kay la, manje, ak bwason. Kòm yon rezilta, konpayi sa yo pa wè balanse sovaj nan salè, Se konsa, pri yo stock pa balanse pwi enflasyon, swa.
Popilè ki ba-Volatility Aksyon
Pandan ane yo, te gen yon ti ponyen nan aksyon ki te ranpòte konsistan retounen pozitif san yo pa chanjman nan bwa nan valè. Anpil nan yo byen koni konpayi yo ki te alantou yon bon bout tan epi yo te domine endistri rèspèktif yo.
Yo enkli:
Procter ak Gamble [NYSE: PG]: Youn nan titan yo nan sektè a konsomasyon staples ak yon Beta byen lwen anba a an mwayèn.
Coca-Cola [NYSE: KO]: Yon lòt konpayi ba-beta ki te alantou pou tout tan e raman disparo. Genyen yon rezon ki fè Warren dégéné posede dè santèn de milyon de aksyon nan Coke.
Lockheed Martin [NYSE: LMCO]: Pi gwo antreprenè defans nan mond lan ki depi lontan te yon pèfòmè ki estab ak pri stock li yo pa tandans ekstrèm balanse.
Rockwell Collins [NYSE: COL]: Yon lòt defans ak endistriyèl fèm ak salè konstan ak, ak youn nan nimewo ki pi ba beta nan mitan gwo konpayi yo.
Fason fasil envesti nan aksyon volatilité Low
Si ou pa pike sou fè anpil nan legliz jwenn envèstisman ki ba-volatilité, ou ka jwenn bon ekspoze yo nan fon mityèl ak lajan echanj-komèsyal (ETFs) ki envesti sèlman nan sa yo kalite aksyon.
Youn nan envèstisman yo ki ba anpil envolontè nan dènye ane koup yo se iShares MSCI Minimite Volatilité ETF a [NYSE: USMV], ki sanble envesti nan aksyon ki gen mwens temèt pase mache a kòm yon antye. Lòt ETF ki sanble yo enkli Powershares S & P 500 Low Volatilité ETF [NYSE: SPLV] ak Fon Vanguard Global Volimite Minumum [NYSE: VMVSX].
Li moute pou deba kòm si ETFs sa yo toujou fè nenpòt ki pi bon pase mache a kòm yon antye, men yo ta ka yon pati itil nan yon dosye envestisman gwo, sitou pandan fwa lè mache a stock se fluctué pwi enflasyon.