Ki sa ki se yon Valè Valè ki estab?

Valè Valè ki estab ka yon altènatif ki ba-risk pou bon

Yon fon valè ki estab se yon envestisman fon konsèvatif, kalite tankou yon fon mache lajan . Men, lajan valè ki estab yo li te ye yo ofri yon ti kras pi wo pwodiksyon an pase mache lajan, san yo pa twòp risk adisyonèl. Yon fon valè ki estab se yon envestisman li te ye pou prezèvasyon nan kapital la. Nan lòt mo, lajan yo kenbe valè a nan lajan kach ou, kèlkeswa sa stock yo oswa mache kosyon yo ap fè. Li nan risk ki ba, men retounen nan ou jwenn ki ba kòm byen.

Plis pase $ 821 milya dola envesti nan fon valè ki estab. Apeprè mwatye nan tout 401 (k) plan ofri yon fon valè ki estab ak kèk 529 kolèj ekonomi plan ofri tou sa a kalite konsèvatif nan envestisman. Kalite risk ki ba nan kalite envestisman sa a bay retounen ki estab, ki konsistan ki ka ede bay pòtfolyo ak opsyon diversification adisyonèl nan yon estrateji alokasyon avantaj jeneral.

Li nan tout nan kontra yo vlope

Lajan ki estab lajan envesti nan envèstisman fiks revni ak kontra vlope oswa "rapèl" ofri nan bank yo ak konpayi asirans. Kontra vlope anjeneral garanti yon direktè lekòl ak to enterè retounen, menm si envèstisman ki kache yo diminye nan valè. Se konsa, yo ofri menm plis pwoteksyon kont volatilité to enterè ki soti nan obligasyon. Pousantaj retou a rete estab, menm lè tout lòt bagay se pa. Sa pa vle di yo pa janm pèdi valè. Pandan toumant mache a nan 2008, fon valè ki estab te refize nan valè yon ti kras, yon lòt viktim nan fayit la nan Lehman Frè ak crunch kredi ki lakòz.

Men, pèt yo te minim konpare ak lòt mache yo. Konpare lajan retounen ki estab 'nan anviwon 4.2% nan 2008 pou S & P a devastatè -37% retounen sou menm ane an.

Kontra yo vlope ka potansyèlman lakòz pwoblèm lajan likidite ki pa toujou fasil forsee. Pa egzanp, si yon patwon gen plizyè anplwaye kite plan an yon fwa, sa ka afekte valè byen yo nan plan an.

Sa a te fè ak valè liv konpare ak valè sou mache. Valè liv se valè nan kontra a oswa envèstisman kache, nan ka sa a, kontribisyon plis akimile enterè mwens retrè nan kont lan. Asosyasyon Valè Envestisman Valè di ke pi fò nan evènman sa yo ka kenbe ak ajiste pou an davans. Menm yon komite gouvènman kap nan fon sa yo nan 2009 te jwenn ke enpak sa yo te ra anpil.

Kalite Valè Valè ki estab

Yon fon valè ki estab ka parèt tankou fon mityèl, men yo estriktire epi jere yon ti jan diferan. Yo vini nan yon kalite kèk:

• Separe jere kont: Sa yo se kont envestisman Customized ki fèt satisfè yon objektif espesifik pou yon plan pou pran retrèt sèl. Retounen yo apiye pa byen nan yon lòt kont, ak retounen yo ka fiks, endèks, oswa ka ajiste chak ane dapre pèfòmans nan mache a.
• Lajan Commingled : Sa yo kalite konbine byen ki sòti nan yon varyete sous, jis tankou yon fon mityèl. Sa a ede pi piti plan genyen ekonomi nan echèl.
• Kontra envestisman garanti (GIC): Sa a se yon kont kote manadjè a envesti nan yon anwite, ak envestisè yo nan plan pou retrèt la se benefisyè yo. Se konsa, gen yon kantite lajan garanti nan direktè lekòl ak enterè.

• Sentetik GIC: Kont lan envesti nan yon dosye nan envèstisman fiks revni "vlope" nan kontra asirans ki pwoteje valè a kache nan envestisman an. Sa yo fè yon bon pousantaj de valè ki estab jodi a.

Paske yo ka estriktire yon fason diferan, lajan ki estab valè yo réglementées pa ajans divès kalite. Yo ap dirije pa lwa ki etabli pa Konsèy Administrasyon Kontablite Finansye, Komisyon Konsèy Kontablite Nòm ofisyèl la ak Depatman Travayè an Anplwaye Retrèt Securities Lwa (ERISA). Lajan Commingled yo tou reglemante pa SEC la.

Ki sa ki ta dwe konsomatè chèche pou nan Valè Valè ki estab?

Premyèman, ki estab valè envestisè fon yo ta dwe gade pou fon an ki pa koute twòp. Anjeneral, yon fon jistis pwi ki estab pral peye frè ki mwens pase 0.50%. Se pou w pridan nan valè lajan ki estab chaje 1% oswa plis.

Ou gen peze pri a kont benefis.

Ou ta dwe tou eseye edike tèt ou sou ki jan retrè fon oswa redemptions travay. Patisipan nan fon valè ki estab yo pa sijè a nenpòt ki peryòd tann nan akizasyon rann tèt. Men, gen pouvwa pou yon dispozisyon ki anpeche ou deplase lajan ki sòti nan yon fon valè ki estab nan yon fon konpetitif, oswa yon fon kosyon kout tèm oswa fon mache lajan. Ou ka oblije rete tann 90 jou.

Konnen ke fon yo pa san risk. Risk yo kapab enplike bon jan kalite kredi nan konpayi an kouri fon an, konpayi asirans lan ofri "pakè a", oswa yon konpayi sibstansyèl envesti nan fon an. 401 (k) administratè plan ou a ta dwe fè rechèch la isit la, men li pa fè mal pou konsomatè yo konprann ki plan yo ap chèche.

Limit responsabilite nou: Se kontni an sou sit sa a bay pou rezon enfòmasyon ak diskisyon sèlman, ak pa ta dwe misconstrued kòm konsèy envestisman. Anba okenn sikonstans enfòmasyon sa yo reprezante yon rekòmandasyon pou achte oswa vann sekirite.

Mizajou pa Scott Spann