Ki jan Iron Condor Trader a touche lajan
Pifò komèsan yo gen yon patipri mache - yo kòmanse yon komès lè w ap tann ke mache a stock an jeneral (oswa omwen pri a nan stock la endividyèl yo te fè kòmès) ap deplase pi wo oswa pi ba yo.
Komèsan sa yo adopte yon estrateji optimis oswa bearish.
Lòt komèsan pa gen patipri espesifik. Yo gade nan mache a nan youn nan de fason:
- Yo pa gen okenn opinyon sou direksyon mache ak pa default, adopte estrateji mache-net.
- Yo espere yon mache ki pa temèt, ki pa direksyon ak eli yo adopte estrateji mache-net.
Kondor fè a se youn estrateji sa yo.
Definisyon
- Estrateji estrateji: Touche yon pwofi pou machann vann a lè mache a deplase pi wo.
- Bearish Strategy: Touche yon pwofi lè mache a refize.
- Mache-net estrateji: Touche yon pwofi lè mache a echanj nan yon ranje relativman etwat ak tout manifèstasyon ak refize yo piti.
Gen yon lòt konsiderasyon enpòtan pou komèsan:
Bullish ak bearish komèsan touche lajan nan mouvman mache ; sa vle di, yo kòrèkteman predi si wi ou non mache a leve oswa tonbe.
Mache-net komèsan yo touche lajan nan pasaj la nan tan - men se sèlman lè rasanbleman ak refize yo piti ase yo ke yo pa jenere yon pèt ki se pi gwo Lè sa a, pouri a tan pozitif. Idealman, machann vann a tann pou Theta pou travay li majik.
Kijan yon machann fè lajan nan pasaj la nan tan?
Opsyon yo gaspiye byen, epi (tout lòt bagay yo egal) pèdi valè chak jou. Theta mezire to a pouri anba tè.
Komèsan ki achte opsyon yo dwe gen opinyon mache yo rive vre - pi bonè olye ke pita - oswa lòt moun opsyon ki te achte yo ap pèdi twòp nan valè yo pandan y ap machann vann a kenbe sou pozisyon an epi tann pou prediksyon li yo rive vre.
Opsyon vandè pa gen pwoblèm sa. Yo fè lajan chak jou - sòf si avantaj kache (stock, ETF, endèks) deplase twò lwen nan yon direksyon ki mal. [Rele vandè pa vle pri a stock rasanbleman epi li mete vandè pa vle pri a stock tonbe.]
Iron Condors: Risk ak rekonpans
Ann egzamine yon kondor fè tipik.
Achte 1 INDX Jan 16 '15 1240 rele
Vann 1 APL Jan 16 '15 1230 rele (De (2) opsyon sa yo fòme gaye apèl la; prim $ 0.95)
Achte 1 NDX Jan 16 '15 1110 mete
Vann 1 anndan Jan 16 '15 1120 mete (De opsyon sa yo fòme gaye yo mete; prim $ 1.05)
Se pou nou asime ke prim la kolekte a se $ 2.00 pou chak pataje oswa $ 200 pou yon sèl kondor fè.
Iron Condor Komès la
Sitiyasyon an pèdi: Lè stock la deplase twò tou pre pri a grèv nan youn nan opsyon yo ke ou vann, pri li ogmante rapidman ak kondorasyon an fè pèdi lajan. Pafwa gen yon bon konpanse: Si gen ase tan pase, e si tan an pouri se gwo ase konpanse ogmante a tout antye nan valè, ou ka toujou gen yon pozisyon pwofitab.
Lè komès la pa travay
Si pri a endèks (INDX) tou pre 1230 (opsyon an kout kout) oswa 1120 (opsyon ki kout), korespondan gaye pwogrè siyifikatif valè ak pozisyon an antye kondor fè ki ta koute plis sòti pase $ 200 yo kolekte lè komès la te soti . Kòm yon rezilta, pozisyon an se pèdi lajan oswa se "anba dlo."
Gen twa fason yo okipe sitiyasyon an.
De se aksyon ki akseptab ke komèsan ka pran lè te fè fas ak sitiyasyon sa a lajan-pèdi. Youn nan se akseptab.
- Ajiste risk la lè pozisyon an pa nan zòn konfò pèsonèl ou ankò. Nan lòt mo, enkyetid ou sou pèdi menm plis lajan kite ou dezagreyab. Gen yon nimewo nan estrateji bon ke ou ka itilize lè ajiste risk. Pou egzanp: egzanp vini byento).
- Fèmen pozisyon an ak aksepte yon pèt. Chwa sa a se difisil pou machann vann san eksperyans paske pa gen moun ki renmen lide a nan bay moute sou yon pozisyon louvri ak bloke nan pèt la. Sepandan, konnen lè yon pozisyon se twò ki riske pou ou , epi espesyalman lè li vini ak yon gwo pwobabilite pou fè pèt sa a, ke yo te kapab pran aksyon defans se yon konpetans obligatwa pou komèsan yo. Lè yon operateur se sèten pou konnen kijan pou kontinye - men se kontan ak jan mèt pozisyon an kounye a - Lè sa a, fè yon sòti pwòp se souvan chwa ki pi bon.
- Ki sa ki akseptab - paske li pral evantyèlman mennen nan ruin - se inyore risk ak kenbe yon move pozisyon ak espwa a p'ap janm fini an ke tout ap travay soti nan fen an.
Lè komès la ap travay
Sitiyasyon an pwofitab: Tan pase. Opsyon yo rete lwen soti nan lajan an.
Opsyon yo ke ou vann (1230 rele ak 1120 mete) yo toujou vo pi plis pase opsyon yo ke ou te achte (1240 rele ak 1120 mete). Sa vle di yo jwenn oswa pèdi valè pi rapid. Se konsa, kòm tan pase, rele la gaye ak mete la gaye chak valè pèdi ak evantyèlman ou ka achte tou de gaye sòti kondor fè a ak yon pwofi. Nòt enpòtan : Komèsan kondor Iron pa kouri nan sòti yo ak yon ti pwofi. Ni ou ta dwe chache maksimòm posib pwofi a. Aprann lè pou sòti se yon ladrès pou tèt li epi li se jis yon lòt pati nan jere risk pou yon pozisyon kondò fè.