Envestisè lejand Warren Buffett ak Peter Lynch sou senplisite
Li te tou defann envestisè peye atansyon sou sa yo te depanse a jwenn an komen nan byen relatif nan kwasans ak salè konsantre sou PEG la ak rapò dividann-ajiste PEG. Dezyèm lan te Warren Buffett , Prezidan an lejand ak CEO nan Berkshire Hathaway , yon konpayi kenbe divèsifye angaje nan prèske chak sektè ak endistri nan ekonomi an.
Lè ou pran "Kenbe li senp, estipid" apwòch nan envèstisman ou, aplike li nan toude jesyon an pòtfolyo an jeneral ak nivo sekirite endividyèl, ou konsantre sou ti ponyen nan bagay sa yo ki vrèman gen pwoblèm epi yo ka siyifikativman diminye risk ki genyen nan ki ou ekspoze ou richès ki koute chè e souvan difisil-touche. Li pèmèt ou wè sot pase bri, obfuscation, epi konsantre sou salè pwopriyetè, pami lòt reyalite ki enpòtan. Li evite konpleksite ki, nenpòt moun ki gen yon jeni oswa yon pwobabilite background ka apresye kòm chak breakpoint adisyon a prezante, pa gen pwoblèm ki jan ti chans endividyèl la nan echèk, siyifikativman ogmante chans yo nan echèk sou tout la.
Sa a se dènye bagay ou vle lè kouri yon dosye nan kapital irreplaceable sou kote ou, fanmi ou, oswa yon moun oswa enstitisyon ki ou dwe yon devwa fiduzièr depann pou revni pasif tankou dividann, enterè, ak pri lwaye .
(Pou moun nan nou ki pa abitye ak teyori pwobabilite, yon ilistrasyon rapid ta ka ede.
Ki ou ta pito gen: yon aksyon ki gen yon chans 65% nan double nan senk ane kap vini yo oswa yon stock ki gen yon chans pou kwadruple si uit evènman diferan tout pran plas (petèt yon lisans biznis nan yon eta nouvo, yon faktori nouvo bati, elatriye), chak evènman ki gen yon pousantaj 90 pousantaj siksè pwobab? Lèt la, kwè li oswa ou pa, gen yon chans apwoksimatif 43% nan vini vre - chans pi mal pase opsyon nan ansyen! Avèk plis lyen nan yon chèn, ou gen plis chans nan yon bagay ale mal. Si yon stock ta ka moute 1,000%, men pou li fè sa, sendika yo travay dwe lage demann, pwovizyon gaz dwe tonbe, yon tribinal fayit dwe fòse yon konkiran yo peye obligasyon pansyon te pwomèt li yo, ak nouvo jesyon yo vini nan ak koupe stock Opsyon depans, ou se pwobableman pral yo dwe wont nan pi byen oswa, nan pi move, fini tankou moun sa yo pòv.)
Objektif mwen nan ekri atik sa a se pataje avèk ou kèk nan fason yo panse ke yon moun ka swiv "Kenbe li senp, Stupid" filozofi nan pwòp vi yo. Espwa mwen se ke se pa sèlman ou pral seryezman konsidere adopte kèk nan yo, men ou pral tren tèt ou yo kòmanse kap chèche fason yo diminye konpleksite, onin nan sou nwayo a nan tou sa li ye se eseye akonpli.
Yon fason gwo pratike "Kenbe li senp, estipid!" Lè w ap chwazi yon envestisman se itilize tès la yon sèl-paragraf
Ak eksepsyon de envestisman sèten èstratejik ki soti nan yon jesyon biznis ki pi lwen pase dimansyon nan diskisyon nou an, chak envestisman ou fè nan lavi prezimableman desann nan espere ke ou pral grandi lajan an ou komèt nan plis pouvwa achte pou ou kapab fè plis; achte plis machin, kay, vakans, bay plis nan charite, kite plis nan pitit ou yo oswa pitit pitit. Envestisman jenere valè intrinsèques yo soti nan koule lajan kach yo pwodui yo, swa intern oswa nan aktivite konvèsyon. Se pa tout. Pri a ou peye relatif yo sa yo koule lajan kach finalman proje mouri la kòm sa ou ka atann an tèm de konpoze to anyèl nan retounen . Si ou peye 2x pou $ 1 nan valè nè prezan ajiste pou taks ak enflasyon, ou pral touche mwatye to a nan retounen ou ta te fè ou peye 1x.
Li nan ki senp.
Lè ou konprann verite fondamantal sa a ou wè bon konprann nan konpòtman Pyè Lynch ak Warren Buffett nan yo ke yo mande yo konnen, espesyalman epi byen vit, rezon ki fè ou panse yon avantaj se atire. Pyè Lynch rapòte te itilize yo kòmanse yon revèy ze lè sou telefòn la ak analis finansye ak komèsan. Li te di yo yo te gen mwens pase yon minit pou esplike sitwayen de baz yon lide envesti. Warren Buffett rekòmande ke ou ekri yon paragraf kout ki eksplike yon bagay sou liy yo, "Mwen achte $ 10,000 aksyon nan Konpayi XYZ a $ 25 pou chak pataje paske mwen kwè (insert rezon isit la tankou pwofi ap grandi de fwa osi vit ke pri aktyèl la- a-salè rapò , byen kache yo sou fèy la balans , te gen yon chanjman jesyon pou pi bon an, evaliasyon pwopriete a twò ba, elatriye) Lè sa a, kontwole sitiyasyon an, toujou bliye nan tèz debaz ou. Li gen rapò ak konsèp la mwen te pale de dènyèman sou blog pèsonèl mwen sou moun ki trè pwodiktif; ki jan ou pa ka aktyèlman kwit yon tat. Ou konsantre sou fè sèten chak engredyan, ak chak etap, se kòrèk ak tat la k ap pase pou kont li, manifeste jan ou jwenn entrain yo dwat. Si ou achte aksyon nan yon konpayi epi atann salè yo grandi nan 12%, sèlman plizyè ane pita, yo ap konpoze nan 8%, ou konnen yon bagay ki mal oswa diferan. Peye atansyon sou sa. Pa renonse li koupe epi bliye sou jistifikasyon an pou fè envestisman an an plas an premye.
Yon lòt fason pou pratike "Kenbe li senp, estipid!" Se pou sèlman kenbe Securities Atravè Kont Lajan Kash, peye nan konplè, epi sispann Eseye yo dwe Se konsa, Clever
Youn nan erè yo pi gwo mwen wè envestisè fè se yo jwenn nan modèl konpòtman etranj kote yo eseye sèvi ak dosye yo fè yo santi entelijan oswa espesyal yon jan kanmenm olye ke konsantre sou sa ki zafè - koule lajan kach. Lè li rive envesti nan aksyon, travay ou se achte pwofi yo.
Sa a bezwen pou konpleksite se kontinuèl, vini ak pral nan sik ki souvan rezilta nan katastwòf. Te gen asirans pòtfolyo nan ane 1980 yo. Te gen espoze ekspozisyon Azyatik nan ane 1990 yo. Te gen obligasyon dèt kolateralize nan 2000s yo. Koulye a, moun yo dernye bagay yo ap eseye jwenn yo kenbe sou yo Robo-Konseye; otomatik ki fonksyone tribin ekri ak algoritm enkoni propriétaires ki moun ki konfye tout valè nèt yo nan yon jwèt ki raple m 'nan yon ti bebe jwe ak yon zam chaje. Lòt jou a, pou pi amizman, mwen te kreye yon pwofil pou yon ipotetik 50-yon bagay-ane fin vye granmoun envestisè ki gen $ 250,000 nan revni ak prèske pa gen okenn ekonomi pou pran retrèt yo wè sa ki youn nan pi gwo robo konseye yo, youn ki bati pòtfolyo soti nan ki ba -kat ETFs , rekòmande. Lè lis sekirite yo te retounen, mwen fouye anba nan HOLDINGS kache yo - envestisman aktyèl yo kachèt anba sifas la, invizib pa pifò mèt nan sa yo pisin avantaj - epi li te jwenn ke yo te yon sòm ki pa ensiyifyan nan lajan ke yo te mete nan sa ki efektivman trè spéculatif dèt souveren nan peyi ki gen mwens pase alèt transparans ak estabilite. Sa a se asinin. Li efikas mache san sans mache amok; yon ka moun ki konvenki yo ka divèsifye lwen ekspozisyon bèbè lè yo ajoute menm plis ekspozisyon bèbè. Yon envestisè ki te vle yon eleman revni fiks ta dwe parfe kontni yo achte senk ane FDIC-te resevwa sètifika depo pou 2.15% oswa kèlkeswa sa yo rive yo dwe bay nan moman an. Olye de sa, lojisyèl an deside "rive pou sede", youn nan bagay ki pi fouye yon envestisè ka fè ak ki mennen nan plis pèt pase prèske nenpòt lòt fòs nan mache yo dèt. Pou dedomajman pou syèl la, se sèlman kèk ane de sa moun yo pa t 'kontni yo chita sou lajan kach Se konsa, yo te eseye eek soti yon ti jan nan retounen anplis pa achte bon mache vann piblik sèlman jwenn yo te kraze lè lajan likid sikile cheche nan ane 2007-2009 la tonbe. Poukisa ap viv tankou sa? Li tèlman nesesè. Sispann fè lavi ou pi difisil pase sa li bezwen. Sispann sabotaj tèt ou.
Si ou vle kenbe envèstisman, epi ou pa gen okenn bezwen espesyal, pou kontni nan yon melanj divèsifye nan aksyon ak obligasyon - ak repons lan se wi, si ou se sou yon sèten laj, pwobableman ou bezwen toude kòm aksyon ak obligasyon jwe wòl diferan nan dosye ou pi lwen pase retounen nominal yo. Kenbe sa yo byen nan yon kont lajan kach, pa yon kont Marge , pou fè pou evite risk rehypothecation , menm si sa vle di, pou kèk envestisè nan kèk sitiyasyon, peye nominal frè gadyen . Chita tounen epi kolekte dividann ou ak revni enterè ou. Reflechi sou dosye ou kòm yon fason pwofi envantè soti nan motè debaz ekonomik ou, ki, pou pifò moun, se karyè yo, epi yo sispann eseye jwenn rich soti nan li lannwit lan. Si ou pa konnen ki sa ou ap fè, oswa ou pa ap travay ak yon konpayi jesyon byen pou rich la, konsidere envesti nan fon endèks ki se pwobableman pi bon parye ou jiskaske ou rive nan yon sèten nivo nan vo vo apre ki pwen yo vin moun fou pou yon myriad nan rezon ki gen ladan enpèfeksyon metodoloji ak potansyèl taks ekspoze.
Plis fason pou "kenbe li senp, estipid!"
Gen tout kalite lòt fason ou ka swiv la "Kenbe Li Senp, Stupid!" filozofi. Gen kèk envestisè sèlman jwenn envestisman nan wonn-anpil nan 100 aksyon pou kontribisyon dosye yo pi fasil. Gen kèk envestisè envestisè segondè ki jwenn yon konseye envestisman ki anrejistre k ap travay sou yon platfòm achitekti louvri pou pa gen pwoblèm konbyen lajan diferan yo gen, oswa ki jan anpil administratè avantaj yo anboche, li nan tout rapòte nan yon sant sant, konsolide ak, petèt, menm nan yon santral, konsolide kont gad. Kouman aplike pratik la nan pwòp lavi ou pral depann de pèsonalite ou ak sikonstans inik, bezwen, ak preferans. Pwen an se anbrase lefèt ke senplisite se bèl. Senplisite ka pwoteje ou pa fè li pi klè ki risk ou ap pran. Senplisite tou fè lavi ou pi fasil.