Konprann Plan Divèsite Jesyon Diferan Rezo Jesyon
Sa a se laverite espesyalman kounye a ke mwen te prezante ou nan ki jan anrejistre envestisman konseye travay, epi ou konnen kat bagay ou ta dwe gade pou nan yon konseye envestisman anrejistre .
Tanpri sonje ke nan atik sa a, nou ap sèlman pral gade nan sa yo rele " frè-sèlman" konseye envestisman anrejistre ki fè lajan pa pote plent yon pousantaj nan valè an jeneral dosye ou olye ke pa vann pwodwi ou tankou anwite, touche komisyon nan fòm lan nan mityèl charj lavant charj, oswa génération yon pwofi nan chak achte oswa vann komès stock ou fè. Pou yo ka mouye sou li, sa a se tip la sèlman nan konseye envestisè anrejistre mwen ta menm adistans konsidere pou pwòp fanmi mwen ak mwen panse ke ou ta gen bon konprann yo fè menm bagay la. (Asire w ke ou pa konfonn yo ak menm jan "sonnen ki baze sou" konseye ki gen modèl biznis ibrid.)
Espesyalman, nou pral egzaminen:
- Flat orè envestisman frè jesyon
- Chak jou orè jesyon envestisman frè
- Frè evalye pa avantaj klas sou balans envesti
- Orè ki baze sou frè yo
- Frè Flat konbine avèk frè jesyon anyèl yo
Pare? Se pou yo plonje dwa nan li. Objektif mwen se pou ou mache ale ak yon pi bon konpreyansyon de sa w ap chaje, ki jan diferan envestisman frè orè travay, ak ki jan frè aktyèl yo jesyon richès yo kalkile.
Flat Envestisman Jesyon Frè
Anba yon orè frè plat, kalkil frè se ridikil senp. Sou dat la mezi, kèlkeswa sa ki avantaj bann relasyon kont ou tonbe nan se sa ou peye. Li frape kèk kòm malonèt paske li vle di pi rich envestisè peye pi ba frè sou pi piti kantite (menm si li pa, reyèlman, konsidere repo yo prix yo disponib a tout moun). Li ankouraje kliyan pou depoze plis lajan pou resevwa pwen an men li kreye fon pou konseye a nan ke gen pwen kote yo fè mwens lajan pou jere plis byen yo jouk rabè a te rekupere. Lè ou plonje nan yon rapò depans fon mityèl oswa prospectus epi chwazi soti frè aktyèl la jesyon envestisman, li prèske toujou yon to plat; tout byen nan fon an gen pou peye yon sèl pousantaj peyab bay konseye a.
- Mwens pase $ 2,000,000 = 1.50%
- $ 2,000,001 a $ 5,000,000 = 1.25%
- $ 5,000.001 a $ 10,000,000 = 1.125%
- $ 10,000.001 a $ 25,000,000 = 1.00%
- Plis pase $ 25,000,000 = negosyab
Frè Jesyon Envestisman Frè
Avèk yon orè frè ki gen nivo, diferan avantaj diferan yo evalye frè diferan. Fason sa a, tout moun, kèlkeswa gwosè kont, peye menm ritm lan nan menm nivo a depo prete yon sans de jistis nan tout kliyan.
Pou egzanp, yon tipik orè frè tip ta ka gade yon bagay tankou sa a:
- Premye $ 250,000 = 1.75%
- Pwochen $ 750,000 = 1.50%
- Pwochen $ 4,000,000 = 1.25%
- Pwochen $ 5,000,000 = 1.00%
- Pwochen $ 15,000,000 = 0.75%
- Kantite Pi wo pase $ 25,000,000 = 0.50%
Imajine yon envestisè vini nan ak $ 50,000,000 nan byen li oswa li vle jere. Kalkil frè nivo a ta kraze tankou:
- $ 250,000 x 1,75% = $ 4,375
- $ 750,000 x 1.50% = $ 11,250
- $ 4,000,000 x 1.25% = $ 50,000
- $ 5,000,000 x 1.00% = $ 50,000
- $ 15.000.000 x 0.75% = $ 112,500
- $ 25.000.000 x 0.50% = $ 125,000
Frè total = $ 353,125, oswa 0.70625% annum. Sepandan, frè yo peye chak trimès, kidonk li ta evalye kòm $ 88,281,25, oswa yon ti kras mwens pase 0.18%, ak yon rekalkile montan chak twa mwa pou reflete chanjman nan valè sou mache a (egzanp, si mache a te refize, refize frè refize, tou , ak viza vèrsa).
Envestisman Jesyon Frè yo evalye pa Gwoup Byen sou Envesti Balans
Yon lòt sistèm frè evalye chaj ki baze sou klas byen. Sa a pafwa vle di kliyan an peye ba oswa pa gen okenn frè sou rezèv lajan kach bati moute nan dosye a kliyan. Apwòch la gen tandans yo dwe te favorize pa envestisè valè ki depanse ane chita sou rezèv lajan kach gwo sèlman deplwaye yo rapidman lè yon bagay kwaze rada a men gen sanble yo gen kèk kesyon nan mitan kèk ka sou si wi ou non aranjman sa yo reprezante yon konfli enterè nan Depatman an apre-Labour Depatman ki egzije pou BICE (Pi bon Enterè Kontra Eksklizyon) akò sou sèten kont akòz lefèt li ta ka, teyorik, gen yon ankourajman ki ta ka lakòz konseye a yo aji kontrè ak pi bon enterè kliyan an akòz reyalite a dosye a manadjè te kapab ogmante revni frè imedyatman pa fè yon envestisman ak diminye nivo lajan kach; yon bagay sèlman tan ak plis klarifikasyon pral rezoud.
Yon orè frè balans envesti ta ka sanble tankou sa a:
- 1.50% sou envesti ekite
- 0.75% sou envesti fiks revni
- 0.00% sou lajan kach (oswa kèk lòt frè nominal - Mwen te wè 0.20% twò)
Frè sa yo aplike kèlkeswa nivo avantaj - pa gen pwoblèm si ou genyen $ 5 milyon dola oswa $ 100 milyon dola. Men ki jan yon kalkil ka travay. Imajine yon envestisè ki gen $ 25,000,000 te gen 15% nan dosye li oswa li nan lajan kach, 25% nan obligasyon, ak 60% nan aksyon.
- $ 15.000.000 envesti ekite x 1.50% = $ 225,000
- $ 6,250,000 envesti fiks revni x 0.75% = $ 46,875
- $ 3,750,000 ki estasyone nan rezèv lajan kach x 0.00% = $ 0
Total frè = $ 271,875, oswa 1.0875%.
Avantaj nan kliyan an se ke pandan bati-up fwa, oswa apre depo gwo yo, yo pa peye anpil, si anyen, sou lajan kach yo. Si yon kont te chita sou yon bagay tankou 30% oswa 50% lajan kach kòm manadjè a gade alantou bagay sa yo entelijan fè, frè a efikas ta ka pi ba anpil pase yo ta gen anpil chans otreman peye, ki Lè sa a, vin balanse pa frè yo pi wo pita.
Frè Jesyon Envestisman Orè
Gen kèk konseye envestisman ki anrejistre chaj pousantaj èdtan pou sèvis sèten, anpil nan yo ki souvan pre-pake pou dedomajman pou la konvenyans. Pou egzanp, si ou pa pral gen byen ou jere pa kabinè avoka a, ou ta ka toujou vle yo gade sou HOLDINGS ou ak bay yon revizyon nan plan ki egziste deja ou. Yo ta ka chaje $ 250 oswa $ 500 yon èdtan ak yon pake debaz kòmanse nan 3 oswa 5 èdtan. Yo ka dakò ak manda espesyal ki mande anpil ti tan oswa pwojè hoc ou bezwen. Lè ou rive nan teritwa sa a, li lajman de moun chita nan yon tab negosye pou yon espesifik, fen objektif.
Frè Flat Konbine avèk Frè Jesyon Anyèl
Nan lòt sitiyasyon, ou ta ka fini peye yon konbinezon de frè ki egzije pou w fè yon matematik pou detèmine depans ou chak ane kòm yon pousantaj byen. Pou egzanp, si ou louvri yon $ 500,000 konfyans ak Vanguard, ou pral peye yon $ 4,500 baz anyèl + yon $ 2,500 sèl oswa ko-sendik frè + frè a sou fon yo kache mityèl yo ede ou chwazi (sòti nan 0.05% a mwens pase 1.00% depann sou spesifik yo). Depi lè a tout te di ak fè, ou reyèlman tap mete deyò, dirèkteman ak endirèkteman, yon kote alantou $ 7,850 si ou chwazi yon melanj desan nan domestik ak entènasyonal lajan . Sa se yon frè efektif anyèl nan 1.57% sou byen; yon negosyan san patipri bon si enstriman fon fon an gen enstriksyon ki senp epi li pa egzije kenbe byen sèten opere tankou envèstisman byen imobilye .
Asire w fè matematik la sou frè ki anrejistre pou konseye jesyon Richès ki mete ou nan fon mityèl oswa ETF
Si ou travay dirèkteman ak yon konpayi jesyon byen, chans yo yo desan ou se sèlman peye yo frè yo. Sa a li. Ou te ale dirèkteman nan sous la, se konsa yo pale. Ou pral gen yon kèk lòt depans - ajan gadri ou a, Komisyon Brokerage, men si w ap travay ak yon kabinè avoka ki sou moute a, li ta dwe transparan; ou ta dwe konnen pwesizeman sa w ap peye. Sepandan, anpil konpayi jesyon richès ak planifikatè finansye frè chaje tankou sa a sèlman yo vire toutotou ak mete kliyan an nan twazyèm-pati fon mityèl, ETFs , oswa lòt machin envestisman pisin ki tou chaje yon frè administrasyon yo. Pran anpil prekosyon sou konpare frè yo nan konpayi sa yo avantaj administratè yo. Yo se intermédiaires; moun k'ap ede moun ki ranmase byen yo epi yo volan yo nan administratè avantaj yo.
Pou egzanp, li ta ka plis atire sou yon baz apre taks yo peye yon frè jesyon anyèl 1.25 dirèkteman nan yon konpayi jesyon byen nan yon kont endividyèlman jere pase li pou yo ale nan yon fèm jesyon richès ki anonse yon frè frè 0.75%, men mete ou nan lajan ak ETFs ki chaje yon frè 0.50%, ki ou pa wè (men kanmenm peye) sof si ou li enprime la amann. Ou ap vin pi bon sèvis ak plis kontwòl.